インベスコ、第3四半期のポートフォリオ大移動：NVIDIA（NVDA.US）および半導体設備を削減、SpaceX（SPCX.US）の保有額が100億ドル超まで急増

ジートンファイナンスAPPによると、米国証券取引委員会（SEC）の開示に基づき、グローバル資産運用大手であるインベスコ（Invesco）が2026年9月30日までの第3四半期のポジション報告書（13F）を提出したことが分かった。

第3四半期において、インベスコの保有総時価総額は約1兆2700億ドルで、前四半期の約1兆2600億ドルから0.8%の増加となった。上位10銘柄の保有比率は31.58%で、上位10銘柄の平均保有期間は27.2四半期に及ぶ。統計データによると、当四半期でインベスコは新たに134銘柄を追加し、100銘柄を売却完了した。1902銘柄を増加保有した一方、1755銘柄を減少させており、全体の回転率はわずか5.92%となっている。

トップ5保有株

トップ5保有株の中で、半導体設計大手のNVIDIA（NVDA.US）が第一位で、保有株数は約3億2100万株、保有時価総額は約732億4600万ドル、ポートフォリオの比率は5.75%。前四半期から保有株数は2.69%減少した点は注目される。株数は減少したが、組入比率は5.22%から5.75%に上昇している。これは主にNVIDIA当該期の株価上昇とポートフォリオ時価総額の変動の複合的な結果による。

コンシューマーエレクトロニクス大手のApple（AAPL.US）は第2位で、保有株数は約1億9200万株、時価総額は約639億2100万ドル、ポートフォリオ比率は5.02%、前四半期に比べて2.12%増加している。

ソフトウェアおよびクラウドコンピューティング大手のMicrosoft（MSFT.US）は第3位で、保有株数は約1億300万株、時価総額は約527億5000万ドル、ポートフォリオ比率は4.14%、保有株数は前四半期比2.59%増加。

メモリチップメーカーのMicron Technology（MU.US）は第4位で、保有株数は約3639.09万株、時価総額は約387億6000万ドル、ポートフォリオ比率は3.04%、保有株数は前四半期比0.21%増。

ECおよびクラウドコンピューティング大手のAmazon（AMZN.US）は第5位で、保有株数は約1億4500万株、時価総額は約360億9300万ドル、ポートフォリオ比率は2.83%、保有株数は前四半期比0.73%増加。

第6〜10位の他の主力保有株は、半導体メーカーのAMD（AMD.US）（時価総額約330億4200万ドル、2.59%）、Google親会社AlphabetのAクラス株（GOOGL.US）（約314億4500万ドル、2.47%）、およびSNS大手Meta（META.US）（約280億9300万ドル、2.20%）。AlphabetのCクラス株（GOOG.US）は第9位で、時価総額は約227億5000万ドル、ポートフォリオ比率は1.79%。半導体大手のBroadcom（AVGO.US）は第10位で、時価総額は約223億9100万ドル、ポートフォリオ比率は1.76%。

業界構成：情報技術が圧倒的な主導

業種別では、情報技術セクターがインベスコ13Fレポートにおいて保有比率が最も高く、トップ10銘柄のうち6銘柄（NVIDIA、Apple、Microsoft、Micron Technology、AMD、Broadcom）が含まれる。Alphabetの両種株式とMetaは通信サービスセクターに属し3銘柄、Amazonは一般消費財セクターで1銘柄となっている。

SpaceXへの大規模投資、半導体ハードウェアからの“撤退”

保有比率の変動からみると、インベスコが今四半期に最も買い増した上位5銘柄は、商業宇宙開発企業SpaceX（SPCX.US）、Microsoft、Apple、Meta、およびサイバーセキュリティ企業CrowdStrike（CRWD.US）である。特にSpaceXは新規開示銘柄ではなく、インベスコは前四半期時点で約385.95万株を保有、今四半期に約1億1300万株を新たに追加し、約29倍の増加、保有時価総額は約176億3400万ドル、一気に第13位の主力保有銘柄に躍進しており、メジャーな資産運用会社によるコアな宇宙テクノロジー分野への強い期待感が示された。

一方で、インベスコは伝統的な半導体ハードウェアおよび機器大手への投資を今四半期縮小。今四半期最も売却された5銘柄は、半導体製造装置メーカーApplied Materials（AMAT.US）、同装置企業Lam Research（LRCX.US）、Broadcom、記録装置メーカーWestern Digital（WDC.US）、モバイル広告テクノロジー企業AppLovin（APP.US）である。