ホワイトヘアード株神 Serenity：「AIインフラは新たなナラティブサイクルに突入」、フォトニクスとメモリーが次の主流になる可能性

BlockBeats News、6月15日、「白髪ストックゴッド」Serenityは記事を投稿し、以前提唱した三大テーマ「Neoclouds、Photonics、Memory」が徐々に展開されており、関連銘柄のパフォーマンスにも反映されていると述べました。

投資家は、市場が従来のソフトウェアの物語からAIインフラチェーンの再評価プロセスへと移行しており、Photonics技術は依然として初期段階にあり、Memoryの需要が構造的成長の方向性になる可能性があると指摘しました。

彼は、AAOIやNBISなど一部の個別株が既に関連テーマ取引の機会を示しており、Nebiusは「AIインフラ版のAWS」に似た長期的な勝者に成長する可能性があると考えています。また、Micron（MU）、SK Hynix、Samsung ElectronicsなどのMemoryチップメーカーも、構造的需要の牽引下でNvidia（NVDA）に類似したバリュエーションの再構築が進むかもしれないと述べました。

同時に、彼は一部の銘柄（例えばIREN）が継続的な資金調達や売り圧力の影響を受け、パフォーマンスが相対的に遅れる可能性があると警告しました。

この見解のコアロジックは、AI市場の投資テーマがアプリケーション層から、計算力およびストレージの基盤インフラに集中していくというものであり、今後の収益は広く分散されたソフトウェア投資戦略ではなく、テーマ選択および高い集中度のポジションからもたらされるだろうという点です。