Mocne dane o zatrudnieniu poza rolnictwem umacniają dolara: prawdopodobieństwo grudniowej podwyżki stóp przez Fed blisko 80% – jak powinni planować traderzy CFD?

Październikowe dane o zatrudnieniu poza rolnictwem w USA okazały się niespodziewanie mocne, ponownie wzmacniając oczekiwania rynku na grudniową podwyżkę stóp procentowych przez Rezerwę Federalną (Fed) i zapewniając dolarowi największy jednodniowy wzrost od niemal pięciu miesięcy. Indeks ICE US Dollar Index (DXY), który mierzy wartość dolara względem sześciu głównych walut, wzrósł w piątek o 0,77% do 102,26, notując największy jednodniowy wzrost od 17 czerwca. W skali tygodnia dolar zyskał 0,3%.

Wzrost zatrudnienia znacznie powyżej oczekiwań, stopa bezrobocia spada do 4,1%

Departament Pracy USA poinformował, że zatrudnienie poza rolnictwem wzrosło w październiku o 165 000, znacznie przekraczając prognozę ekonomistów na poziomie 65 000. Wrześniowy wzrost zatrudnienia zrewidowano w górę do 60 000, a stopa bezrobocia spadła do 4,1%. Raport daje Fed większe pole do dalszego podnoszenia stóp. Według narzędzia CME FedWatch po publikacji danych prawdopodobieństwo podwyżki stóp o co najmniej 25 punktów bazowych na grudniowym posiedzeniu ponownie wzrosło do niemal 80%. Wcześniej, po gwałtownej czwartkowej wyprzedaży amerykańskich akcji, rynek przez krótki czas wyceniał prawdopodobieństwo grudniowej podwyżki na około 67%.

Dolar się umacnia, euro i funt pod presją

Po publikacji danych o zatrudnieniu główne pary walutowe zareagowały wyraźnymi ruchami:

- EUR/USD spadła o 0,67% do 1,11437, notując największy jednodniowy spadek od 1 października. W skali tygodnia euro straciło 0,1%, odnotowując trzeci z rzędu tygodniowy spadek.

- GBP/USD spadła o 0,71% do 1,3355, notując największy jednodniowy spadek od 23 września. W skali tygodnia funt stracił niemal 0,3%, kończąc trzytygodniową serię wzrostów.

- USD/JPY wzrosła o 0,47% do 158,430. W skali tygodnia jen osłabił się o niemal 0,6%, odnotowując największy procentowy spadek tygodniowy od tygodnia rozpoczynającego się 18 września.

Rentowności obligacji skarbowych rosną, uwaga skupia się na indeksach giełdowych i apetycie na ryzyko

Po publikacji raportu o zatrudnieniu wzrosły rentowności amerykańskich obligacji skarbowych: rentowność obligacji 10-letnich zwiększyła się o 1,6 punktu bazowego do 4,85%, a rentowność obligacji 2-letnich wzrosła o 4,1 punktu bazowego do 4,52%. W czwartek doszło do gwałtownej wyprzedaży amerykańskich akcji w związku z obawami dotyczącymi regulacji AI. Indeks S&P 500 stracił około 3 tln USD wartości rynkowej, a Nasdaq odnotował największy jednodniowy spadek procentowy od 19 miesięcy. Po piątkowym otwarciu nastroje się ustabilizowały, a Nasdaq zakończył sesję wzrostem o 0,3%.

Wypowiedzi przedstawicieli Fed wspierają oczekiwania dotyczące podwyżki stóp

Piątkowe wypowiedzi przedstawicieli Fed również wsparły oczekiwania rynku dotyczące podwyżki stóp. Prezes nowojorskiego oddziału Fed Williams powiedział, że gospodarka USA nadal wykazuje znaczną odporność, ale inflacja pozostaje zbyt wysoka i musi wrócić do 2%. Prezes oddziału Fed w St. Louis Musalem stwierdził, że inflacja pozostaje jedną z najważniejszych obserwowanych kwestii. Prezes oddziału Fed w San Francisco Daly powiedziała, że nawet po „bolesnej” wyprzedaży akcji spółek technologicznych Fed może nadal potrzebować kolejnych podwyżek stóp.

Najważniejsze kwestie dla traderów CFD

1. CFD na indeks dolara: Mocne dane o zatrudnieniu i powrót oczekiwań dotyczących podwyżki stóp zapewniają dolarowi krótkoterminowe wsparcie. Jeśli jednak kolejne dane okażą się słabsze, dolar może szybko oddać zyski.

2. CFD na główne pary walutowe: Euro, funt i jen są wrażliwe na oczekiwania dotyczące polityki USA, a w okresach publikacji danych zmienność i spready mogą wzrosnąć.

3. CFD na rentowności obligacji skarbowych i indeksy giełdowe: Rosnące rentowności zazwyczaj negatywnie wpływają na wyceny aktywów ryzykownych. W przypadku CFD na indeksy giełdowe należy obserwować łączny wpływ informacji o regulacjach AI i oczekiwań dotyczących stóp procentowych.

4. Ryzyko związane ze zmiennością i płynnością:W okresach publikacji ważnych danych, takich jak dane o zatrudnieniu poza rolnictwem, wzrasta ryzyko poślizgu i rozszerzenia spreadów, a ryzyko związane z pozycjami wykorzystującymi dźwignię odpowiednio się zwiększa.

5. Komunikacja Fed i nadchodzące dane: Oczekiwania dotyczące podwyżki stóp mogą nadal szybko się zmieniać pod wpływem danych o inflacji i zatrudnieniu oraz wypowiedzi przedstawicieli Fed, dlatego nie zaleca się obstawiania tylko jednego kierunku rynku.

Podsumowanie: dolar ma krótkoterminowe wsparcie, ale „oczekiwania” nie oznaczają „pewności”

Mocne dane o zatrudnieniu skłoniły rynek do ponownej wyceny grudniowej podwyżki stóp przez Fed. Indeks dolara zakończył tydzień wzrostem, euro i funt znalazły się pod presją, a rentowności obligacji skarbowych wzrosły. Dla traderów CFD kluczowy jest nie tylko kierunek notowań dolara, lecz także zależności między dolarem, rentownościami i aktywami ryzykownymi oraz ryzyko związane ze zmiennością i płynnością w okresach publikacji ważnych danych.

Chcesz handlować CFD na indeks dolara amerykańskiego, główne pary walutowe i indeksy giełdowe? Za pomocą Bitget CFD możesz wykorzystywać zmienność produktów tradycyjnych rynków finansowych – dołącz do handlu CFD!

Wszystkie materiały edukacyjne dotyczące handlu udostępniane przez Bitget służą wyłącznie celom edukacyjnym i nie powinny być traktowane jako porada finansowa. Przedstawione strategie i przykłady mają jedynie charakter poglądowy i mogą nie odzwierciedlać rzeczywistych warunków rynkowych. Handel CFD wiąże się ze znacznym ryzykiem, w tym z możliwością utraty kapitału. Wyniki osiągnięte w przeszłości nie gwarantują przyszłych rezultatów. Przeprowadź dokładną analizę i upewnij się, że rozumiesz związane z tym ryzyko. Bitget nie ponosi odpowiedzialności za decyzje handlowe podejmowane przez użytkowników.