モルガン・スタンレーはAI関連株の売却が行き過ぎていると指摘、データセンターの建設は最大で1年程度遅れる可能性があると述べた。

モルガン・スタンレーは、市場が米国選挙の結果によりデータセンター建設が遅れる可能性を懸念し、AI関連株が売られているものの、この売りは過度であると考えています。同社は、AI投資は今後も拡大を続ける可能性が高いと指摘し、米国データセンターの計画容量約5ギガワットの2028年達成予定は2029年に延期される可能性があるが、計画が中止されるわけではないと述べています。モルガン・スタンレーによると、これによりハイパースケールクラウドサービスプロバイダーの投資計画に大きな変更はありません。アナリストは、今回の延期は供給制約を緩和し価格を下支えすることでAI投資サイクルを延長する可能性があるとし、Amazon、Microsoft、Meta、Googleなどの主要なAI受益企業に引き続き注目しているとともに、半導体、インフラ、ソフトウェア企業にも投資機会を見出していると述べています。