Informe: Anthropic planea aumentar el precio de emisión, busca una valoración de 1.5 billones de dólares y una recaudación superior a 100 mil millones de dólares.

Los bancos colocadores de la IPO de Anthropic están considerando aumentar el precio de emisión debido a la gran demanda de inversores recibida en menos de un día desde el inicio de la gira promocional.

El 10 de noviembre, según el Financial Times citando a cinco personas familiarizadas con el tema, los bancos colocadores prevén aumentar el precio de emisión por encima del rango previamente anunciado de 70 a 78 dólares por acción, lo que podría llevar la valoración objetivo de la IPO a los 1,5 billones de dólares o incluso más en los próximos días.

El aumento del precio de salida también hará que el total recaudado en esta IPO supere los 100 mil millones de dólares. Paralelamente, tres accionistas de Anthropic señalan que el objetivo principal de la empresa actualmente es recaudar la mayor cantidad de fondos posible para sostener su amplio plan de inversión en capacidad informática, en lugar de simplemente buscar la máxima valoración.

Esta noticia surge justo después de una fuerte volatilidad en el mercado, donde el resultado de las elecciones legislativas de Estados Unidos provocó la pérdida de 3,2 billones de dólares en valor de mercado de las tecnológicas. Aunque luego el mercado se estabilizó en parte, la volatilidad persistente mantiene en alerta a Wall Street.

Según Wallstreetcn, en el folleto presentado el martes ante la Comisión de Bolsa y Valores (SEC), Anthropic busca recaudar hasta 90,4 mil millones de dólares combinando la IPO y una colocación privada.

La emisión básica de la IPO alcanzaría un máximo de 64,4 mil millones de dólares, por debajo de los 69,3 mil millones indicados en la versión retirada previa. Además, siete gigantes tecnológicos —incluidos Alphabet, Nvidia, AMD, Broadcom, Micron Technology, Microsoft y TSMC— invertirán otros 26 mil millones de dólares a través de una colocación privada.

El rango de precio de emisión se ha fijado entre 70 y 78 dólares por acción, con unos 801,4 millones de acciones propuestas a emitir y cerca de 23,6 millones de acciones adicionales a la venta por parte de algunos accionistas existentes.

Tomando el precio más alto, 78 dólares por acción, la valoración de Anthropic sería de aproximadamente 1,02 billones de dólares, ligeramente por encima de su última valoración privada de 965 mil millones. Se espera que las acciones se coticen en el Nasdaq Global Select Market bajo el símbolo ANT, con Goldman Sachs y Morgan Stanley como bancos principales y la participación de otros 20 bancos.

Para disipar las dudas de los inversores sobre la sostenibilidad futura de los beneficios en el sector de la IA, Anthropic ha revelado a potenciales accionistas que sus ingresos anualizados alcanzaron los 81 mil millones de dólares en octubre, y que en el tercer trimestre los ingresos trimestrales ascendieron a 17 mil millones.

No obstante, la empresa tiene previsto invertir en torno a 900 mil millones de dólares durante los próximos años en capacidad informática e infraestructura. La capacidad de ingresos para seguir el ritmo del gasto sigue siendo una cuestión central para el mercado.

Según analistas de Morningstar, el "valor razonable de la acción" de Anthropic ronda los 1,7 billones de dólares; sin embargo, dada la gran incertidumbre sobre la penetración de las herramientas de IA, el rango real de precios podría situarse entre 500 mil millones y 3 billones, reflejando la fuerte disparidad de opiniones sobre el futuro del sector.

Según Wallstreetcn, se informa que el principal competidor de Anthropic, OpenAI, notificó el mismo día a sus inversores que sus ingresos del tercer trimestre crecieron un 50% interanual, alcanzando los 10 mil millones de dólares.

El aumento de la demanda de los inversores también ha generado operaciones de compraventa de acciones fuera de la IPO. Algunos inversores que ya han sido adjudicados han comenzado a vender sus participaciones a otros compradores, en una situación similar a la vivida por SpaceX antes de su salida a bolsa en junio de este año.

Según el Financial Times, el martes una firma de broker en Nueva York anunció que vendía "hasta 500 millones de dólares" en acciones de Anthropic en nombre de una firma de capital riesgo, a un precio un 4% por encima del precio final de la IPO.

Otra firma de capital riesgo está vendiendo 1.250 millones en acciones a través de un vehículo de propósito especial (SPV), con un precio que implica una valoración de 1,5 billones de dólares.

Al respecto, Anthropic ha expresado su rechazo de forma clara, advirtiendo que no reconocerá las ofertas presentadas por ciertos brokers del mercado secundario antes de la IPO.