يفضل كارلايل قطاع الرعاية الصحية في الربع الثالث، حيث تبلغ نسبة الحيازات في Medline (MDLN.US) و StandardAero (SARO.US) أكثر من 98%.

أفادت تطبيق زهي تونغ للأخبار المالية الذكية أنه وفقًا للإفصاح الصادر عن هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC)، قدمت شركة Carlyle (CG.US) تقرير الحيازة للربع الثالث حتى 30 سبتمبر 2026 (13F).

في الربع الثالث، بلغ إجمالي قيمة حيازة Carlyle السوقية حوالي 8.361 مليار دولار أمريكي، بينما كانت في الربع السابق حوالي 10.001 مليار دولار أمريكي، بانخفاض ربع سنوي يقارب 16.39%؛ بلغت نسبة حيازة أول عشرة مراكز 99.96%، ومتوسط فترة الحيازة 4.7 أرباع. في هذا الربع، لم تقم الشركة بفتح مراكز جديدة، وزادت مركزين، وقللت مركزًا واحدًا، وصفّت مراكز لثلاث شركات، بمعدل دوران 15.79%.

تتسم تشكيلة الحيازة المصرح بها هذه بتركيز عالٍ جدًا، إذ بلغ مجموع القيمة السوقية لأكبر مركزين نحو 8.298 مليار دولار أمريكي، حيث تتأثر القيمة السوقية بشكل كبير بتقلب أسعار هذين السهمين.

أكبر خمسة مراكز: ارتفعت نسبة Medline بشكل معاكس للسوق إلى 76.88%

تصدرت شركة مستلزمات الرعاية الطبية Medline (MDLN.US) القائمة، بحيازة حوالي 187 مليون سهم، وقيمة سوقية تقدر بحوالي 6.492 مليار دولار أمريكي، ما يمثل 76.88% من المحفظة الاستثمارية، وعدد الأسهم لم يتغير عن الربع السابق. بالرغم من عدم تغير عدد الأسهم المملوكة، ارتفعت نسبة وزنها في المحفظة من 73.37% إلى 76.88%، مما يعكس أن الوزن يتأثر أيضًا بتغير سعر السهم وإجمالي قيمة المحفظة.

جاءت شركة خدمات صيانة محركات الطائرات StandardAero (SARO.US) بالمرتبة الثانية، بحيازة نحو 84.587 مليون سهم، وقيمة سوقية حوالي 1.806 مليار دولار أمريكي، ما يشكل 21.39% من المحفظة الاستثمارية، وعدد الأسهم لم يتغير عن الربع السابق. رغم تراجع الوزن من 25.16% إلى 21.39% إلا أن الأسهم المملوكة ظلت كما هي، ما يدل على بقاء الاستثمار، وأتى التراجع من انخفاض سعر السهم وانكماش إجمالي قيمة المحفظة.

جاءت شركة الأدوية الحيوية Phathom Pharmaceuticals (PHAT.US) في المركز الثالث، بحيازة حوالي 3.497 مليون سهم، وقيمة سوقية نحو 26 مليون دولار أمريكي، ما يمثل 0.30% من المحفظة، ولم يتغير عدد الأسهم عن الربع السابق. كان وزن هذا السهم في الربع السابق 0.38%، والتراجع جاء أيضًا بسبب انخفاض سعر السهم.

شركة تقنية القيادة الذاتية Pony AI (PYAIF.US) احتلت المركز الرابع، بحيازة نحو 2.362 مليون سهم، وقيمة سوقية قدرها 15 مليون دولار أمريكي تقريبًا، وتمثل 0.18% من المحفظة، لم يتغير عدد الأسهم المملوكة عن الربع السابق، مع ارتفاع طفيف في الوزن من 0.16% في الربع السابق.

جاءت شركة إدارة تأجير المنازل الفردية Invitation Homes (INVH.US) في المرتبة الخامسة، بحيازة نحو 477,500 سهم وقيمة سوقية تقارب 13 مليون دولار أمريكي، وتشكل 0.15% من المحفظة، وانخفض عدد الأسهم عن الربع السابق بمقدار 185,400 سهم، أي نحو 27.97%.

بين المرتبة السادسة إلى العاشرة تأتي أسهم: شركة الأدوية الحيوية Spruce Biosciences (SPRB.US)، وشركة الشحن الجوي Forward Air (FWRD.US)، وشركة الأدوية الحيوية Adicet Bio (ACET.US)، ووسيط الإنترنت Robinhood (HOOD.US)، وسلسلة الدونات Krispy Kreme (DNUT.US).

من بين هذه الأسهم، زادت حيازة Robinhood بمقدار 4034 سهم عن الربع السابق، بارتفاع بحوالي 85.23%؛ أما بقية الأسهم الأربعة فبقيت حيازتها ثابتة مقارنة بالربع السابق.

تشمل الحيازات المذكورة آنفًا كل من Carlyle ومستشارها الاستثماري المملوك بالكامل AlpInvest Partners B.V. والمدرجة عنها إدخالات بالوكالة.

توزيع القطاعات: الرعاية الصحية تمثل نحو أربعة أخماس المحفظة

وفقًا لتوزيع القطاعات في الحيازة المصرح بها، تأتي الرعاية الصحية كأكبر قطاع بحوالي 6.522 مليار دولار أمريكي (ستة أسهم)، وتُمثل حوالي 78.00% من المحفظة؛ وبلغ مجموع أسهم القطاع الصناعي سهمين بقيمة تقارب 1.808 مليار دولار أمريكي، أي حوالي 21.63%؛ بينما التكنولوجيا العقارية والمالية والاستهلاك التقديري والطاقة تمثل إجمالاً أقل من 1%.

وعلى صعيد التغيرات الفصلية، لم تشهد بنية المحفظة القطاعية تعديلات جوهرية هذا الربع، إذ جاءت التغيرات في الوزن بشكل رئيسي نتيجة تقلب أسعار المركزين الأساسيين وليس تحركات في المخصصات. ارتفع وزن قطاع الرعاية الصحية وتراجع وزن الصناعي، ما يعكس الفارق في أداء أسهم Medline وStandardAero خلال الفترة.

تعديلات المحفظة: بلا مراكز جديدة وتصفيات لثلاثة أسهم صغيرة الحجم

لم تقم Carlyle بفتح مراكز جديدة هذا الربع. شملت التصفيات ثلاثة أسهم هي: شركة ترخيص الصور Getty Images (GETY.US)، شركة الأدوية الحيوية Q32 Bio (QTTB.US) وشركة التنقيب عن النفط والغاز Riley Exploration Permian (REPX.US)، وكان مجموع قيمتها السوقية في الربع السابق حوالي 7 ملايين دولار أمريكي، ولم تتجاوز نسبتها جميعًا 0.05% من المحفظة.

من ناحية زيادة الحيازة، ارتفعت أسهم Robinhood من 4,733 إلى 8,767 سهم، بزيادة حوالي 85.23%؛ وزادت حيازة شركة الفحم Ramaco Resources (METC.US) من 21,743 إلى 52,922 سهمًا، بزيادة حوالي 143.40%. مع ذلك لا تزال القيمة المطلقة لكلا المركزين صغيرة جدًا، ما يُظهر أن زيادتهما تعكس تعديلات على مخصصات صغيرة جدًا.

وبالنظر إلى تغير نسب الحيازة، كان أكبر مركزين تم شراؤهما هما: Robinhood وRamaco Resources. أما أكبر أربعة مراكز تم بيعها فهي: Getty Images، Invitation Homes، Q32 Bio وRiley Exploration Permian.